不少刚刚开始接触基金的小伙伴，
都是“定投基金”开始。
“定投”虽好，
但其实不是所有情况都适合定投！
这四种情况千万不要定投👇！
🍀🍀🍀
1⃣余额bao＆零qiang通
多数这类理财产品，都属于货币基金。
货币基金的收益比较稳定，
不会出现较大幅度的增长。
因此定投货币基金只会降低投资收益。
2⃣纯债券基金
行情不好的时候，
很多小伙伴会转向投纯债券基金。
但纯债券基金不适合定投！
道理和货币基金一样：
收益波动小，更适合一次买入！
3⃣大牛市
在牛市期间，很多基金的净值都会快速增长。
如果这个时候还是靠定投
一点一点的增加持有份额，
只会导致基金成本越来越高。
所以当牛市来临，
以及手上正好有一笔不急用的闲钱，
这时一次买入也是不错的选择。
4⃣资金不稳定
定投需要穿过基金的充分波动，
才能最大程度体现定投带来的收益性。
所以定投效果是需要时间体现的，
少的话半年一年，长的话可能需要三五年。
所以有的小伙伴这笔定投资金不稳定，
将在三个月后或半年后就要使用，
那这笔资金就不适合拿来定投，
否则很可能只会见证基金下跌带来亏损卖出。
🌸🌸🌸
👆以上说的四种情况，
供各位刚刚开始定投基金的小伙伴避雷~
如果还有弄不明白的地方，
可以留yan讨论哦💬
基金小白 基金定投 投资
要说今年最大的黑天鹅事件，根本不是什么美联储加息几次，加息多少的问题，而是俄罗斯直接开干乌克兰，西方国家又发了疯似地无节制的制裁俄罗斯。
所谓杀敌一千自伤八百，也有可能自伤两千的事儿，西方国家也是干的出来，结果咱们中国的老百姓遭殃了。
有人开玩笑，打的不是乌克兰，打的是咱们的股民和基民的钱，开年以来，我的账户受伤惨重，浮亏三十多万，内心已经跌麻了。
而且从目前的局势来看，A股和港股的底根本不知道在哪，因为俄罗斯和西方国家互相丢的刀子越来越多，越来越不顾死活了。
昨天A股和港股的大跌，让我一度以为历史大底正在逐步接近，这给中长期的投资者将带来巨大的**机会。
可是到了今天上午，一则美国欲联合欧洲盟友进一步制裁俄罗斯、研究禁止进口俄罗斯石油的可能性问题，让我彻底傻眼了。
对于俄罗斯这样的产油大国来讲，禁止进口相当于要断掉全球至少1/3的原油产量，对于欧洲这样的能源需求和买主来说，更是会引发灾难性的后果。
俄副总理诺瓦克7日警告称，如果西方放弃俄罗斯石油，石油价格的飙升将是不可预测的，甚至可能超过每桶300美元。
而针对俄罗斯石油进口的禁令，美国众议院多数党领袖霍耶表示或将于本周落地。
受此不确定性因素影响，今天沪指收盘跌破3300点，创下16个月新低，深成指今日迈入技术性熊市，创业板已经是6连阴，早已是技术性熊市；恒生指数和恒生科技指数更不用说，从去年开始就已经是熊市，没有最低，只有更低；
而且今天不止这一个利空消息，市场还传来美国对中国进行恐吓，如果不遵守国际制裁俄罗斯的规范，将会对中国进行额外报复。
咱们嘴上说不怕，其实只要美国一恐吓咱们，咱们的股市就跟个没有骨头的软蛋一样止不住往下跌，2018年A股跌到2400，最大的外部因素就是特朗普对中国发动贸易战。
但你看，人家美国股市噌噌噌往上走，创造了美国最长的10年牛市行情，而咱们中国的A股，身子骨弱就是不经打，我们必须承认这一点。
总而言之，言而总之，熊市不言底，这一轮下跌，这也算是继2018年之后，再一次给投资者敲响了风险警钟，要想在A股、港股市场上赚到钱，真的很难。
我说回自己的老本行，这段时间有不少客户来咨询理财保险，想给自己和孩子配置教育金或者养老金。
如上图所示，现在的储蓄理财保险，也就四类：增额终身寿险、年金险、万能险、投连险；
而能够保证收益且收益还不错的，只有增额终身寿险和年金险。
而又要保证灵活性，保证收益能够跑赢银行存款、货币基金、国债、CPI（3%）的只有增额终身寿。
如果拿到和全网的金融资产相比，如上图所示，那增额终身寿险的年化收益率在3.5%左右，高流动性，高稳定性，0回撤。
Ps：因为部分增寿产品现价收益过高，减保过于灵活，现在监管已开始窗口指导，部分产品将于本月底全网下架。
参考：重磅信号已现，市场正在加快告别高收益（保证型）理财产品
我以年交10万，10年交，0岁男孩，金玉满堂增额终身寿为例子，现价收益如下：
- 第10个保单年度，现价收益高达121万1280元；
- 第20个保单年度，现价收益高达170万8380元；
- 第30个保单年度，现价收益高达240万9480元；
- 第40个保单年度，现价收益高达339万8290元；
- 第50个保单年度，现价收益高达479万2870元；
- ......
- 第80个保单年度，现价收益高达1344万5900元；
所有的这些现价收益都是写入保单合同，所以无论今天谁跟谁打仗了，美国佬又发什么神经要制裁谁了，油价多少了，都不影响我们的收益。
咱们把现价收益写死在保单中了，如果要算收益，大概就是无限趋近于3.5%，复利，但如果转化为单利，最高也可以达到10%以上的利率，如下图所示：
去年基金界有个比较火的词，叫“画线派”，指在震荡行情中管理能力突出、回撤控制的比较好、产品净值持续走高的表现，简单来说就是基金的净值像尺子画出来的一样漂亮。
其实，在保险领域也有这样的画线派，我把上面0岁男孩，年交10万，10年交的收益曲线画出来，也是一个非常亮丽的向上曲线，如下图所示：
前面1/2的时间段斜率较为平缓，但随着复利魔力时间效应，后面1/2的时间段斜率变得非常陡峭；
其实体现在收益上，你会发现一个规律，即现金价值每涨100万，用的时间越来越短：
- 60岁之后，账户每增加100万，需要4年；
- 70岁之后，账户每增加100万，需要3年；
- 75岁之后，账户每增加100万，只需要2年；
结合前面提到的股市风险不可测，回望2015年和2018年的股市大回撤，很多人在下跌中抄底、抄底，抄到半山腰，结果在最底部忍无可忍，割肉离场。
我们千万不能把鸡蛋都放在一个篮子里，至少有两类钱，我认为不应当放在股市当中。
一类是给小孩子的教育金；
另一类是给自己准备长期养老金；
说养一个娃到底要花多少钱？
前段时间育娲人口研究智库发布发布的《中国生育成本报告(2022版)》称，0岁至17岁城镇孩子的养育成本约为63万元，农村孩子的养育成本约为30万元。
如果是在北上广深等大城市生养孩子，费用则远不止63万元。上海家庭生养一个孩子从0岁至17岁，平均需花费102.6万元；北京家庭平均需花费96.9万元。
你说你能把这部分的教育支出放到一个波动风险非常高的股市当中去吗？明天你的娃就要开学了，你跟你的孩子说，等一等，等老爸的股票反弹行吗？肯定不得行。
或者说你的孩子各项成绩和条件都很优秀，可以申请到国外更好的大学，你跟你孩子说，等一等，等明天股市大涨卖掉股票行吗？肯定也不行。
养老金也是同样的道理，对于这两类要用的刚需资金，咱们一定是要投入专项账户当中去稳定生息。
一旦需要用的时候，可以灵活的减保支取出来使用，如果不用的话，也可以让他继续在账户中复利增值。
我其实多次呼吁大家一定要做大类资产多元配置，通过把资金放入不同风险特征的资产当中去，有助于我们平滑资产波动风险。
我目前的做法就是每年把可支配的剩余资金，50%买入股票权益资产，40%买入债券资产（以二级债固收+为主），剩余10%持有一些中短债和国债、利率债资产和储蓄类保险。
即使遭受到了大的股市下跌，类似于开年以来的股市走熊，整体资产回撤幅度要低于沪深300的回撤幅度。
不断地提升资产持有体验，这样才能在下跌地过程中拿得住，在上涨地过程中也能享受**收益。
否则在股市下跌中你若不在，凭什么你认为在上涨中你还在呢！（灵魂拷问）