回答者的丈夫因为疫情失业了，靠买基金炒股票为生。2020年赚了大概10万多块钱，之后炒股又赚了12万，谁知道三个月后就亏了30万，30多万炒到3万，也是没谁了
投资基金需要解决3大难题，那就是选择什么基金、什么时候买入以及什么时候卖出，今天我就来分享选择基金的方法吧，希望可以帮助大家！
相较于买股票，投资基金要容易得多，但不同基金收益差异也是非常大的，有的基金年均收益可达20%以上，有的则常年为负，选择好的基金是我们获利的第一步，也是非常关键的一步。那我们到底该如何选择优质基金，让我们赢在起跑线呢？
选择优质基金，我大概总结为5大步骤，只要大家掌握好下面的方法，小愚民不敢保证所有人都能成为基金高手，但至少可以自己选基。
第一步：评估自身风险喜好，选择匹配的基金类型
基金分为货币型、债券型、股票型、混合型基金，还有指数基金，风险程度不一，货币最低、债券次之，其余三种因为投资标的多为股票，风险都相对较高。那大家在选择基金前，一定要明确自身风险承受能力，是否可以承受非保本理财产品，是否想追求更高收益。
不愿承担风险的→货币型基金
可承受较低风险的→货币型、债券型基金
可承受较高风险，想要追求高收益的→指数型、股票型、混合型基金
最后这3类基金风险程度一般为中低、中、中高、高4种，大家可结合自身风险喜好选择合适的基金。风险程度信息在支付宝、天天基金网等都可以找到，非常好找。
第二步，研读大V预判市场行情的资讯，预判市场牛熊市以及可选行业、主题
明确选择哪类基金后，就要开始了解未来市场行情，但一般人没有这个能力，也没有精力天天去跟踪并分析政策、市场变动等等，就算是专家、专业机构对市场的预判都常常出错，更何况一般的理财小白。
那我们就要站在“巨人的肩膀上”，学会借用别人的劳动，为自己播种，我们要研读大V、专家、机构分析市场行情的资讯，挑选出自己认为比较合理的言论，或者就先跟风吧（没人能准确预判，就连巴菲特也不能）。这些大V、专家、机构啥的，在知乎、今日头条、支付宝等等都会有，资讯更是不会少。
预判牛熊市后，我们要分情况配置各类基金，借鉴04年美林证券发布的投资时钟模型，该理论将经济周期分为4个阶段，分别为衰退、复苏、过热以及滞涨期，在不同阶段资产配置不同，如下图：
这是国外的投资理论，那我们因地制宜，同样的，在分辨出牛熊市后，在不同阶段配置不同类型基金：
- 熊市，众股下跌，基金也难逃厄运：则选择债券或者货币，或者干脆抽离基金，转向投入定期理财，保证收益；
- 熊市末端、牛市初中期，布局好时节：开始分批投入资金，最好为股票基；
- 牛市末期，开始离场：分批卖出。
预判后期大热行业、主题，或者长期持续发展行业（比如医疗、消费等），则在选择基金时看基金行业分布、重仓分布，选出相应基金。
ps：这步是最难的一步，与“基金买入时间是紧密相连的，所以在以后“基金买入时机”的文章中我会总结几种方法，在这就不多说了。
第三步，选择好的基金公司，缩小选择范围，提高收益概率
要知道基金产品本就是各类股票、债券、货币的组合，基金产品盈利情况很大程度取决于基金经理（指数型基金除外）。俗话说的好，“巧妇难为无米之炊”，再好的基金经理在小平台，去运作小规模的基金产品，都很难产生超额且稳定的收益。
而好的基金公司就是大平台，基金规模往往更大，优秀的基金经理也更多。同时，现在各类基金约8600多支，普通人根本筛选不过来，而选择基金公司则可瞬间缩小选择范围，让我们可以更快更有效地找到优质基金。当然中小基金公司也会有好基，但这种概率远比不上优秀基金公司，对于大家来讲，能选到几只优秀的基金就已经很好了，没有人可以把所有**的基金都握在手上。
那该如何选择基金公司呢？个人认为，看其历年规模、收益、利润以及评级即可，基金收益情况还有一大部分取决于市场行情，不仅仅是基金经理，而且选择基金公司只是其中一步，选择基金和入场时机才是重点，所以我们找到一些靠谱的基金公司就行，不用非常严格，不一定只选择top5、top10之类的。这些数据在网上都可以查到，比如东方财富网，新浪财经，金融界等等。
接下来就目前各基金公司（约142家基金公司）的排名及评级示范如何选择基金公司：
2019年基金公司中报总收益排名，排名靠前的有天弘基金、华夏基金、易方达基金、博时基金、建信基金、南方基金、景顺长城基金、广发基金等等。
数据来源：金融界
利润排名，排名靠前的有易方达基金、华夏基金、嘉实基金、汇添富基金、南方基金、广发基金、博时基金、景顺长城基金等等。
数据来源：金融界
资产规模排名，排名靠前的有天弘基金、易方达基金、南方基金、建信基金、广发基金、招商基金、博时基金、工银瑞信基金、嘉实基金、华夏基金、中欧基金等等
数据来源：金融界
国内的天相评级，其中五星的有易方达基金、博时基金、招商基金、鹏华基金、华安基金、兴全基金、中欧基金、景顺长城基金等等。
数据来源：天天基金网
从这4个组数据可以看出，好的基金公司，无论收益、利润、资产规模都是靠前的，而评级也较高，如易方达基金、华夏基金、广发基金、招商基金、博时基金、景顺长城、中欧基金等等
同样，当我们查看2018年年报时，也会有类似的情况，好的基金公司哪方面都会靠前。那我们看2-3年年报的排名即可，选出重叠的几个基金公司就行了，不用非常严格（理由上面已经讲过了）。那如果是我，我会首先选择易方达基金、华夏基金、广发基金、招商基金、博时基金、景顺长城基金，同时天弘基金、中欧基金也会是备选（除了上述数据以外，自然也是因为我买过其中几家基金公司的产品，知道收益情况）。
第四步，学会分析各类数据与指标，进一步筛选基金（适用于债券、股票、混合型基金）
1、基金评级
基金评级是指由基金评级机构收集有关信息，通过科学定性定量分析，依据一定的标准，对投资者投资于某一种基金后所需要承担的风险，以及能够获得的回报进行预期，并根据收益和风险的预期对基金进行排序（来源：百度百科）。
目前基金有多种评级，美国晨星评级，标准普尔评级，国内的上海证券、招商证券、济安评级，天相评级，中信证券评级等等。个人认为晨星评级是做的比较好的，目前支付宝用的就是晨星评级。他们都是采用星级评价，1至5星，5星为最佳。
下图是几个网站的评级情况，晨星网是晨星评级，天天基金网有3个评级，和讯网有7个评级（这个比较全），大家可以根据自己需求，去这些网站上查询。但个人认为，看一个晨星评级就够了，没必要都看，因为各大机构的排序方法不一，评价结果必然不一致，而星级只是筛选基金的的一个参考指标，无需将每个评级结果都分析一遍。
晨星网：晨星评级
天天基金网：上海证券、招商证券、济安评级
和讯网：7大评级
在这里需要提醒大家的是，这些评级都是采用历史数据（晨星目前有3年、5年、10年的），无法准确代表未来业绩，比如创业板指数，晨星评级为1-2星，但近期表现十分亮眼，而我也获得了11%左右的收益。
所以评级只是参考依据之一，帮助大家剔除劣质基金，缩小选择范围，5星基金的收益不一定大于2星基金的收益。同时在运用星级筛选基金时，要注意各类基金的可比性，比如你拿5星股票型基金和5星债券基金相比，这有并没有什么意义。
2、历史业绩
基金的历史业绩会反映基金的盈利水平、波动性以及规律，也会在一定程度上预示未来走势，为我们下一步决策提供依据。历史业绩有多少我们就看多少，俗话说的好“以史为鉴”，我们通过过往业绩来判断基金是长期优质基金、还是“短跑”基金。
看历史业绩时我们主要看以下几点：
- 历年收益的正负：正值为主；
- 历年收益与大盘比较：收益尽量跑赢大盘，或者在大盘附近波动（但不宜比大盘低太多和太久）；
- 历年收益与同类基金收益比较：优于同类基金，或与同类均值相近；
- 近期收益与历年收益比较：小心近期收益激增的基金，比如近期大涨的白酒指数，这类基金需要观望，不能直接买入；
这些数据都非常好找，像支付宝（最多只有三年历史数据）、天天基金网、东方财富网等等很多地方都有。以“景顺长城内需增长混合”为例，历年收益均为正，跑赢沪深300，跑赢同类均值，近期增幅较大，但回看历史已有3处激增-下跌-稳步上涨（有理由相信这波上涨，后期尽管会跌，也迟早会涨回来），那么这支基金算作优质基金，只不过近期上涨时，谨慎追涨。
天天基金网
再来看看近期大涨的白酒指数，历年收益为正，跑赢大盘、跑赢同类均值，近期增幅较大且时间较长，首先这是一直好基，但同样的近期处于较高点（无法预估顶点），未来下跌的概率更大，也是谨慎入场的一支基。
3、基金经理
股票、混合型基金的业绩非常依赖基金经理，所以在选择基金时也要看基金经理的能力水平和投资喜好，我们可以从以下几点来衡量：
- 基金经理介绍，学历、专业、成就等，其中主要看从业经历，最好是经历过牛、熊市的，这样的人能更明白如何应对市场变化，心里素质也会更好；
- 基金经理投资喜好，是否与自己匹配；
- 基金经理管理这支基的时间，时间不能太短，也就是说基金经理人不能频繁更换，总是换人从侧面就可以反映基金公司留不住人或者基金经理本身能力不足，那这支基势必收益波动大且收益不好；
- 基金经理任期收益情况，任期一年以上的，收益率至少10%（除熊市以外），否则免谈；
兴全趋势投资混合-基金经理
上图是兴全基金公司的明星经理人，他操盘兴全趋势投资混合快6年，同时他操盘的基金收益均为正，尤其是前两个，年均收益率约为27%。兴全趋势投资混合基金评级5星，也是大公司的基金，那这只基金可以暂时加入自选了。
东吴中证新兴-基金经理
东吴中证新兴基金，评级2星，基金公司规模排不进前20，两位基金经理人任期收益全为负（而2019年从年初到现在正值牛市），那这样的基金势必不能选了。
4、基金档案
基金档案中主要看以下几个方面：
基金规模：基金规模不能太小，否则清盘的可能性比较大，目前我个人的规则就是，基金规模1亿起步，否则免谈。
基金投资分布：主要看行业分布、重仓持有股份等。有两个用处，其一结合之前对市场行情的研判，分析基金走势的，比如最近大热的医药、消费等行业，那重仓持有这些的基金近期一定大涨，短期看这类基金后期涨势可能比较弱，甚至调整下跌。其二，了结基金的风险类型，抗跌能力等，比如下图这支基金，股票占78%左右，银行存款占20%左右，那这支基风险程度不会很高，理论上在A股走势不好时，基金下跌相对较小，而在A股上涨时，也会获得可观收益，也就是我们常说的“能涨抗跌”基金。
5、风险评估
标准差：计算期内总回报率的波动幅度，即基金每月的总回报率相对于平均月回报率的偏差程度，波动越大，标准差也越大。标准差越大，代表投资风险越大，容易大起大落，但同时我们也更容易赚波段收益（前提是在低点买入啊，否则还是乖乖选择标准差小的基金吧）。
夏普比率：表示每承受一单位风险，预期可以拿到多少超额收益（基金总回报高于同期无风险收益的部分）。指标越大越好，越大则基金性价比越高。
晨星风险系数：反映计算期内相对于同类基金，基金收益向下波动的风险。一般情况下，指标越大，下行风险越高。
这些在晨星网（这个会更全一点）、天天基金网都可以找到，如下图所示。其中风险统计指标，阿尔法系数、贝塔系数以及R平方，基本用不到，如果大家觉得有用可以自行去晨星网上查看含义。
6、各种费用
基金费用主要包括：认购费用/申购费用、赎回费用、运作费用（包括管理费用、托管费用、销售服务费），其中运作费用会直接从每天收益中扣除，我们每天看到净值和收益都是扣除费用后的数据。
那在选择基金时，如果业绩、评级等等相似，我们就可以选择费用低的，保证更大的收益。同时由于A类基金（如易方达上证50指数A，纯属个人叫法）和C类基金在申购费用和销售费用上的差异，长期持有基金时买A便宜，短期持有基金买C便宜。
第五步，知晓选基雷区，懂得分散配置
上面4步已经可以选出优质基金，但同时我们也要了解一些雷区，尽量选中能挣钱的基金，而不是历史业绩好的基金（目前就想到2个，后续发现了再更新吧）：
- 不要从近期收益排行榜中选择排名第1、2或者十分靠前的，这类基金无论历史业绩优秀与否，经过几轮短期的大涨，估值必定涨高不少，选择这样的基金注定你会高位接盘；
- 除了指数基金外，不要一味选择估值低的基金，否则你买入的大概率是个“扶不起的阿斗”；
一定要懂得分散配置，选基时要选不同类型、主题的基金，不能把鸡蛋放在一个篮子：
- 最经典的组合就是，沪深300、中证500各来点，前者是大盘代表、后者是中小盘代表，两者无重合，基本可以覆盖A股市场；
- 喜欢国外的，那就国内+国外，买点国内的基金，再买点港股、QDII；
- 宽基+行业基，宽基受行业影响小，稳妥投资，然后选择合适的几个行业/主题基金，在行业大热时，获得更大收益
- 指数+混合+股票+债券，四类基金分权重买入（看个人风险喜欢）。
结束语
写到这这里，选择基金的基本方法已经总结完了（指数基金的选择方法会和这些有点区别，后面再找时间单独写吧），可能大家觉得这样选择基金还是太过繁琐，其实我个人认为没有什么是简单的，而且选基金本来就是投资中非常重要的一步，想偷懒还是想亏钱啊？同时，选基金也不是每天都在选，可能一年选一次，甚至两年选一次，所以这点劳动量还是很少的。
不过，我也会继续找更简单有效的选择方法，最近我就发现天天基金网上有跟投操作，但还没来得及研究，就不多说了，等我研究试验后再来分享吧。
以上就是我想分享的全部，都是自己经验以及学习总结而来的，不妥之处还望大家指出，不喜勿喷，喜欢的就点赞关注吧！
2019年9月9日选择基金的流程（上述理论实践示例）
自从9月6号国家官宣央行降准后，我就在选基金，考虑加仓问题，接下来我就简单说一下我选择新增基金的流程吧（按照上述理论方法+之前理财的经验和对基金的偏好）。
目前我持有中证银行指数、创业指数、中证500指数、计算机指数，仓位大概50%。以下为新增基金的简要选择步骤：
1、了解经济环境、政策背景
- 房地产多方限制政策，稳房价
- 2019年2月-4月牛市（上证最高点3288），7月反弹（上证最高点3050），8月调整
- 9月6日国家发布央行降准消息、9000亿扶持资金，鼓励实体经济发展
- 金九银十，国庆在即
2、预判市场行情
- 专家、机构、大V行情看涨（A股、债券都上涨），且为结构性行情，应选择行业、主题基金，不加仓宽基。
- 看好行业或主题有，5G相关（建设、设备、应用、5G+汽车）、券商、TMT、创业板、传媒、银行。其中券商和科技是大家都认可的上涨行业。
- 也有不少机构称生物医药、可选消费后续仍旧值得配置，仍有较大上涨空间，但对此我持怀疑态度（个人相对保守，之前已经涨成那样了，还涨！？），所以医药和消费我并不会加仓。
3、寻找前期涨幅不是特别大、尽量为低估值的基金
在满足市场行情的条件下，目前低估值的有中证500、中证银行，适中的有TMT、中证传媒、证券公司，而创业板为较为高估。
同时需要选择近期涨幅不是特别大或者价格低于历史最高的基金。
4、选择混合/股票型基金
基本指标和原则：基金公司好、历史业绩较优、经理任职收益好，风险评估指标好，然后选择相对便宜的
筛选出的新基金：
汽车+5G+传媒：001938中欧时代先锋股票A、180031银华中小盘混合
5、选择指数基金
基本指标和原则：基金公司好、跟踪指数好，便宜的
筛选出的新基金：
传媒：004752广发中证传媒ETF联接A
TMT：217019招商深证TMT50ETF联接A
中证500：广发中证500ETF联接A
证券：004069南方中证全指证券ETF联接A
6、看明天涨跌情况，再决定明天是否买进