答：肯定是必要的。因为大盘好了，你的基金才大概率上涨。对于大部分基金开始，很大程度上依赖于大盘。我们买普通股票或者混合基金的目的就是跑赢指数如，沪深300等。当然也有一些特殊板块与大盘相差较大或者相反，都是正常的。我说的是一个大概率事件而已。
比如：我看好半导体板块，我就会去半导体相关基金里，找一个各方面表现相对好的基金，以此类推。
当然你也可以选择比较笨的方式，比如你相信基金经理的能力，不看A股，只看基金，都交给基金经理。
每个人都有自己的理财方式，只要**就是王道[呲牙][呲牙][呲牙]
一：混合基金和偏股基金
1、偏股型基金是以投资股票为主的基金，收益很大，一般年收益可达20%左右，但风险也很大，也许一年下来收益是负数。偏股型基金指的是那种相当大比重的投资在股票市场上的基金，也可以把偏股型基金是混合基金的一种。2、混合型基金会同时使用激进和保守的投资策略，其回报和风险要低于股票型基金，高于债券和货币市场基金，是一种风险适中的理财产品。一些运作良好的混合型基金回报甚至会超过股票基金的水平。混合型基金与股票基金、债券基金、货币市场基金的不同。
1、以上信息仅供参考，不构成任何投资建议。
2、入市有风险，投资需谨慎。
应答时间：2021-10-14，最新业务变化请以平安银行官网公布为准。
[平安银行我知道]想要知道更多？快来看“平安银行我知道”吧~
https://b.pingan.com.cn/paim/iknow/index.html
二：混合偏股型基金定义
混合型基金是既投资于股票,也投资于债券,如果股票占的比重大,叫偏股混合型基金.代表的基金有:华夏策略精选,银华优势企业等等.偏股型基金和混合型基金不同之处在于前者的股票仓位高于后者。他们在风险和收益方面的差别是：偏股型基金高风险高收益，混合型基金风险和收益都要小于偏股型基金。 这是基民都有的常识。我想要表达的个人观点是：投资偏股型基金要好于投资混合型基金。原因是： 一、在牛市，不用说了，偏股型基金很强。 二、在熊市，不用说了，偏股型基金很差；但是混合型基金也好不到哪去，也是难逃亏损的厄运。所以在熊市混合型基金也不值得持有。而投资债券型基金会有不错的收益。 三、在震荡市，那就看基金经理的了，跟股票仓位差别不大。
三：混合偏股基金风险等级
#编者按#
本篇是《基金投顾组合风险等级评定研究》系列的第二篇文章，上一篇文章《基金投顾组合策略风险等级评定研究（1）：24家机构组合最高风险等级不超过R3，R3组合策略计划权益仓位没有明显范围，覆盖0%-100%》从风险等级分布、风险等级和业绩比较基准的关系入手，分析组合策略的事前资产配置对风险等级评定的影响。本篇文章将从风险等级和权益类基金配置比例的关系、风险等级和风险收益特征的关系入手，分析组合策略事后资产配置和风险等级的相关性，全面梳理当下基金投顾组合策略风险等级的评定现状。
获取完整报告请联系课题组：19521241569（
研究发现三：
风险等级×权益类基金配置比例：R2组合权益类基金配比中位数为7.81%，但有组合配比高达37.68%
从公开披露情况看，机构主要有两种资产配置的披露方式，一种是把持仓基金汇总成货币类、固收类、权益类三类。但这种分类方式针对偏债的灵活配置型基金有一定的差异，部分机构（例如国泰君安证券、平安证券）将其归为权益类，但大多数机构（例如中欧财富、招商基金、广发基金等）将其归为固收类。另一种是把持仓基金类别分得更细，细分为股票类、债券类、混合类、货币类、QDII五大类，部分机构（工银瑞信基金、建信基金、景顺长城基金、国泰基金等）还会把指数类基金细分出来。
课题组统计了组合策略在2022年6月1日-2022年7月19日期间持仓的国内权益类基金、跨境权益类基金和商品型基金，将其整体配置占比作为产品权益类基金实际配置比例的参考，分析风险等级和权益类基金配置比例的关系。
课题组剔除了341个组合策略中无法计算其权益类基金配置比例的组合策略后，剩余252个组合策略样本数据，以风险等级和权益类基金实际配置比例为分析指标，绘制了图5和图6。
图5以风险等级为横坐标，从左至右风险等级逐步提高，以权益类基金实际配置比例为纵坐标，同样可以看出，随着风险等级的提高，组合策略权益类基金实际配置比例也在提高。低风险、中低风险、中高风险的组合策略在权益类基金配置比例上有明显的区分度，而中风险的组合策略权益类基金配置比例下至0%，上至100%。
（图5-组合策略权益类基金实际配置比例）
图6是细分到不同风险等级的组合策略权益类基金配置比例的四分位图。
（图6-不同风险等级组合策略权益类基金实际配置比例四分位图）
具体来看，R1（低风险）的组合策略有18个，均不配置权益类基金。R2（中低风险）的组合策略有83个，权益类基金比例中位数为7.81%，75%分位数为13.61%，配置比例集中在20%以下。有31个组合策略配置比例为0，5个组合策略权益类占比超过20%，分别是华安基金的“简单投”、嘉实财富的“重明鸟”、汇添富基金的“添富养老2030”、先锋领航投顾的“65%稳健资产”、中金财富的“配置加力-平衡型(R2)”，权益类基金配置比例分别为25.1%、26.95%、31.05%、35%、37.68%。
R3（中风险）的组合策略有132个，在权益类基金配置比例上较为分散，中位数为87.84%，25%分位数为51.88%，75%分位数为98.13%，最大值为100%。3个组合策略权益类基金配置比例为0，分别是嘉实财富的“绝对收益”、国泰君安证券的“安鑫理财组合”、国金证券的“百分进取·黄金赛道组合策略”，57个组合策略权益类基金配置比例在95%以上，其中嘉实财富的“丰收之选1号”和盈米基金的“价值五剑”权益类基金配置比例为100%。
R4（中高风险）的组合策略有19个，权益类基金配置比例相对集中在80%以上，中位数为95%。配置比例最低为中泰证券的“均衡偏股”，配置比例为65%。配置比例达到100%的有三款组合策略，均来自国泰君安证券，分别是“300慧投组合”、“500智投组合”和“宽基睿投组合”。
研究发现四：
风险等级×风险收益特征：组合收益和回撤呈负相关 中风险组合策略风险收益水平分化明显
课题组统计了2021年之前获批的18家基金投顾试点机构121个运作满一年的基金投顾组合策略的收益和回撤情况，统计截止时间为2022年7月19日。由图7和图8可以看出，随着风险等级的提高，组合策略近一年的收益水平逐步降低，回撤水平逐步提高。R1、R2、R3、R4四种类型组合策略近一年收益中位数分别为2.1%、1.9%、-8.7%和-12.5%，近一年最大跌幅中位数分别为-0.4%、-2.6%、-22.1%和-24.2%。课题组认为，这主要是近一年股票市场受多重因素影响大幅杀跌，跑输债券市场的结果。
（图7-不同风险等级组合策略近一年收益区间分布情况）
（图8-不同风险等级组合策略近一年最大跌幅区间分布情况）
具体收益水平上，R2（中低风险）组合策略整体收益分布集中在中位数1.9%附近，仅有两个组合策略近一年收益为负，分别是中金公司的“配置加力-平衡型(R2)”和先锋领航投顾的“65%稳健资产”，近一年收益分别为-3.53%和-2.34%。R3（中风险）的组合策略收益分布呈现中间宽大，两头细长的形状，囊括收益率最高和收益率最低的组合，收益率集中在-13.5%（25%分位）至-2.8%（75%分位）之间。两个收益极端组合均来自国泰君安证券，分别为“国防安全组合”和“医疗健康组合”，前者近一年上涨6.35%，后者近一年下跌29.65%。R4（中高风险）的组合策略收益分布相对均匀，没有出现极高或极低的收益情况，11个组合策略收益均为负。
从回撤水平看，R2（中低风险）组合策略的最大跌幅集中在-3.9%（25%分位）至-1.3%（75%分位）之间，大多数组合策略回撤在5%以内，仅有中金财富的“配置加力——平衡型（R2）”回撤超过10%。R3（中风险）的组合策略回撤水平差异较大，回撤水平最小的为-2.02%，回撤水平最大的为-40.51%。R4（中高风险）的组合策略回撤水平集中在24%左右，相比中风险的组合策略，回撤水平明显更加集中。
综合风险收益指标看，组合策略的收益和回撤呈负相关。
具体来看，中低风险的组合策略风险收益水平较为集中，大多数组合录得正收益且回撤在5%以内，但所有中低风险组合策略均未跑赢中证全债指数，少数组合策略与整体情况有一定的偏离。中风险组合策略风险收益水平分化明显，和中高风险的组合策略有一定的重叠，部分中风险组合策略跑输沪深300指数和中证800指数，且回撤大于沪深300指数和中证800指数。
【本课题组成员】
指导：王芳艳
主笔：黄桂煊
统筹：汤懿兰
美编：胡博 邓学良 吴颖文 卢红志
策划：许佳琳 邝晓瑜
研究助理：丁婕
（数据分析师李高毅对本文亦有贡献）
四：混合偏股基金要不要定投
偏股型基金指的是那种相当大比重的投资在股票市场上的基金。例如现在正在发行的工行瑞银稳健基金，这个基金会把60-95%的投资放在股票上，因此就算是偏股型基金。基金分类包括:股票型基金:主要投资于股票的基金，其股票投资占资产净值的比例≥60%债券型基金:主要投资于债券的基金，其债券投资占资产净值的比例≥80%配置型基金:投资于股票、债券以及货币市场工具的基金，而且不符合股票型基金和债券型基金的分类标准货币型基金:主要投资于货币市场工具的基金保本型基金:基金招募说明书明确规定相关的担保条款，即在满足一定的持有期限后，为投资人本金或者收益的保障五：混合基金占股比例
作为混合型基金，股票持仓比例大约是多少呢。按照规定：
(一)百分之八十以上的基金资产投资于股票的，为股票基金；
(二)百分之八十以上的基金资产投资于债券的，为债券基金；
(三)仅投资于货币市场工具的，为货币市场基金；
(四)百分之八十以上的基金资产投资于其他基金份额的，为基金中基金；
(五)投资于股票、债券、货币市场工具或其他基金份额，并且股票投资、债券投资、基金投资的比例不符合第(一)项、第(二)项、第(四)项规定的，为混合基金。
至于多少比例更佳，要看当时市场情况，一般基金经理会视情调整，但基金持有人不能实时获得数据，得等季报披露。如果自己想控制股债比例，可以购买股票基金，债券基金，货币基金等一揽子组合，以此大概进行比例调整。