转换是在3月29号进行的。转换当时的情况，华安幸福在22年初更换基金经理，前任知名基金经理转私募。华安幸福在1季度中快速下跌，下跌速度在自己持有基金中是很靠前的。出于对新任基金经理的不了解，不了解对其信任度就不够，看到起接管后的基金业绩不行，抗回撤能力差。当时就认为该基金经理能力差，不能长期持有。
当时整体市场在下跌，中泰星元的表现却很优秀，很抗跌。再回看该基金在2020年~2021年的表现，表现很平稳，虽然牛市中涨得慢，但是却很抗跌，但不失为优秀基金。而且基金经理也经常分享投资心得，从投资理念上，是比较认可该基金经理的。
为什么会换出呢，当时是怎么想的？
1. 会后悔华安幸福基金经理更换的时候，没有及时更换。每次查看基金表现的时候，都会后悔。每次查看都认为要是早点换掉它就好了。
2. 认为差基金的业绩会持续的差，优秀基金的业绩也会持续的好。现在更换虽然晚了，但是也不能一直持有这种差基金。
换出后的结果
换出1个月内，华安幸福仍然在下跌，中泰星元仍然持续的好表现，转换收益是5~8%。在这期间，明显的感觉到转换是成功的。但是随着市场跌到底部开始反弹，中泰星元就不涨了，华安幸福开始了大幅反弹。在7月初左右，转换带来的却是-5~8%。在这期间，明显的感觉到转换是失败的。截止9月2号，近期市场下跌后，中泰星元又表现较好，转换收益到现在只亏了转换手续费。
为什么这次转换没有成功呢？
最主要的是更换的想法和思维，都是肤浅的、直觉的，第一层次的思维，并没有进入深入的分析、第二层次的分析。
没有从归因上分析为什么华安幸福近期表现差，中泰星元近期表现好。未来市场、行业发生调整、反转后，基金的表现。
因为华安幸福当时重仓新能源，新能源大幅下跌，导致华安幸福业绩差。中泰星元重仓房地产、建筑。房地产、建筑行业比较抗跌，所以，中泰星元业绩好。新能源大幅下跌后，风险已经大幅释放。而房地产/建筑的风险并没有释放，反倒是增加了。这种转换，相当于是在新能源大幅下跌亏损后，割掉去追表现好的房地产/建筑行业。这是典型的基金转换中的追涨杀跌行为。好比瘸子赶戏，换出基金下跌的时候没有躲过，基金上涨的时候你换到其他上面去了。换入基金的上涨没有吃到，跑来吃下跌了。
这个暴露出投资中还存在的哪些问题？
1. 基金分析、更换中，还是肤浅的、凭直觉的，并没有进行更深层次、与众不同的思维方面的分析。这是今后学习与思考的重中之重。
2. 只看到了基金业绩的表现，没有从业绩归因上进行分析。当然，主要是现在不具备这样的能力。这也是后续要基金分析中要提升的主要点。
3. 选择的基金为什么会有这种大幅回撤令自己承受不了而要割肉的，还是在基金分析上比较肤浅。
一：基金转换怎么操作
是指投资者在持有本公司发行的任一开放式基金后，可将其持有的基金份额直接转换成本公司管理的其它开放式基金的基金份额，而不需要先赎回已持有的基金单位，再申购目标基金的一种业务模式。投资者可在任一同时代理拟转出基金及转入目标基金销售的销售机构处办理基金转换。转换的两只基金必须都是该销售人代理的同一基金管理人管理的、在同一注册登记人处注册的基金。
转换申请中的两只基金要符合如下条件：
(1)在同一家销售机构销售的，且为同一注册登记人的两只同时开放式基金;
(2)前端收费模式的开放式基金只能转换到前端收费模式的其它基金，申购费为零的基金默认为前端收费模式;
(3)后端收费模式的基金可以转换到前端或后端收费模式的其它基金。
多数基金公司旗下基金的转换都收取一定的转换费用，有些公司的转换一年内在规定的转换次数里，可以免费。基金转换费用由申购费补差和赎回费补差两部分构成，具体收取情况视每次转换时的两只基金的申购费率和赎回费率的差异情况而定。基金转换费用由基金持有人承担。
网上公司基金转换一般流程：
1.登录基金公司网站的网上交易系统。
2.在交易页面“交易类”下面，点击“基金转换”。
3.在页面右侧，选择您需要转出的基金，点击后面的“转出”后，选择要转入的基金，输入转出的基金份额，点击“确定”即可完成。
以工行为例，先进入个人的网上银行，选择“网上证券”-->“网上基金”-->“基金交易”-->“基金转换”，选择要转入的基金，输入转换的份额，点击“确定”即可。
注意：上述两种情况，相互转换的两只基金的收费模式必须一样。
二：基金转换怎么收费
基金转换费=转出基金赎回费+转入转出基金原申购费率补差；实际费率以基金公司确认为准。温馨提示：原申购费率指不打折的申购费率。基于每份转出基金份额在转换申请日的适用赎回费率，计算转换申请日的转出基金赎回费；基于转入基金的零持有时间的适用赎回费率，计算转换申请日的同等金额转入基金的赎回费。若转出基金的赎回费高于转入基金的赎回费，则收取赎回费差；若转出基金的赎回费不高于转入基金的赎回费，则不收取赎回费差。
对于两只前收费基金之间的转换，按照转出金额分别计算转换申请日的转出基金和转入基金的申购费，由申购费低的基金转到申购费高的基金时，收取申购费差价；由申购费高的基金转到申购费率低的基金时，不收取差价。
对于两只后收费基金之间的转换，基于每份转出基金份额在转换申请日的适用后申购费率，计算转换申请日的转出基金后收申购费；基于转入基金的零持有时间的适用后申购费率，计算转换申请日的同等金额转入基金后收申购费。由后收申购费高的转到后收申购费低的基金时，收取后收申购费差价；由后收申购费低的转到后收申购费高的基金时，不收取差价。
对于后端收费基金往前端收费基金的转换，基于每份转出基金份额在转换申请日的适用后申购费率，计算转出基金的后收申购费；基于转出金额计算转换申请日转入基金的前收申购费。除收取基金的后收申购费外，当后收申购费低于前收申购费时，收取申购费差价，否则不另外收取差价。
对于t日申请基金转换的投资者，转换申请于t+2日(工作日)确认。
三：基金转换怎么撤销
1、基金转换是指投资者将其持有的一种基金份额转换成同一基金管理公司的其他基金产品。2、什么时候进行基金转换呢，原则是基金转换对投资者是有利的，举几个例子向大家说明下： （1）目标基金的基金净值增长潜力巨大 （2）要转换的基金即将进行分红 （3）中长期市场状况有利于目标基金的成长 （4）目前投资者持有的基金，其净值处于历史高点，而要转换的基金其净值处于低点 通常情况是，在股票市场长期下跌后，将债券型基金转换为股票型基金，以享受股票市场上涨的利得；在股票市场长期上扬后，将股票型基金转换为债券型基金，以规避市场下跌风险。四：基金转换怎么算时间
公告送出日期：2022年5月30日
1 公告基本信息
2 日常申购、赎回、转换及定期定额投资业务的办理时间
东方红ESG可持续投资混合型证券投资基金（以下简称本基金）自2022年6月1日（含）起开始办理基金份额的申购、赎回、转换及定期定额投资业务，具体办理时间为上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日的交易时间，若该交易日为非港股通交易日，则基金管理人有权决定本基金是否开放。此外，基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或基金合同的规定公告暂停申购、赎回等业务。
若出现新的证券、期货交易市场或证券、期货交易所交易时间变更或其他特殊情况，基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在规定媒介上公告。
3 日常申购业务
3.1 申购金额限制
通过基金管理人直销中心及网上交易系统申购本基金各类基金份额的单笔最低金额为10元人民币（含申购费），通过代销机构申购本基金份额的最低申购限额及交易级差以各代销机构的具体规定为准。红利再投资时，不受最低申购金额的限制。基金管理人可根据市场情况，调整本基金申购的最低金额。
投资者可多次申购，但单一投资者持有基金份额数不得达到或超过基金份额总数的50%(在基金运作过程中因基金份额赎回等基金管理人无法予以控制的情形导致被动达到或超过50%的除外)；法律法规或监管部门另有规定的，从其规定。
3.2 申购费率
3.2.1 前端收费
1）A类基金份额的申购费率
本基金对通过基金管理人直销中心申购本基金A类基金份额的养老金客户与除此之外的其他投资者实施差别的申购费率。
养老金客户指基本养老基金与依法成立的养老计划筹集的资金及其投资运营收益形成的补充养老基金，包括全国社会保障基金、可以投资基金的地方社会保障基金、企业年金单一计划以及集合计划、企业年金理事会委托的特定客户资产管理计划、企业年金养老金产品、个人税收递延型商业养老保险产品、养老目标基金以及职业年金计划等。如将来出现经养老基金监管部门认可的新的养老基金类型，基金管理人可在招募说明书更新时或发布临时公告将其纳入养老金客户范围。非养老金客户指除养老金客户外的其他投资者。
通过基金管理人直销中心申购A类基金份额的养老金客户的申购费率如下：
其他投资者申购A类基金份额的申购费率如下：
A类基金份额的申购费用由申购A类基金份额的投资者承担，不列入基金财产，主要用于本基金的市场推广、销售、登记等各项费用。投资者在一天之内如果有多笔申购，适用费率按单笔分别计算。因红利再投资而产生的基金份额，不收取相应的申购费用。
2）C类基金份额的申购费率
本基金C类基金份额不收取申购费，收取销售服务费。
3.2.2 后端收费
本基金暂未开通后端收费模式。
如本基金日后开通后端收费模式，基金管理人届时将根据相关法律法规的规定及基金合同的约定公告。
3.3 其他与申购相关的事项
无。
4 日常赎回业务
4.1 赎回份额限制
基金份额持有人在销售机构赎回时，每次对本基金的赎回申请不得低于1份。本基金基金份额持有人每个基金交易账户的最低份额余额为1份。基金份额持有人因赎回、转换等原因导致其单个基金交易账户内剩余的基金份额低于1份时，登记机构可对该剩余的基金份额自动进行强制赎回处理。
4.2 赎回费率
投资者在一天之内如果有多笔赎回，适用费率按单笔分别计算。在赎回时根据持有期限收取赎回费，赎回费率如下：
赎回费用由基金赎回人承担。对份额持续持有时间小于30日的，赎回费用全部归基金财产，对份额持续持有时间大于等于30日但小于3个月的，赎回费用的75%归基金财产，对份额持续持有时间大于等于3个月但小于6个月的，赎回费用的50%归基金财产，对份额持续持有时间大于等于6个月的，赎回费用的25%归基金财产，其余用于支付登记费和其他必要的手续费。（注：一个月=30日）
4.3 其他与赎回相关的事项
无。
5 日常转换业务
5.1 转换费率
基金转换费用由转出基金的赎回费和基金转换的申购补差费两部分构成，具体收取情况视每次转换时不同基金的申购费率和赎回费率的差异情况而定。基金转换费用由基金份额持有人承担。
假设由基金A（转出基金）转换至基金B（转入基金）：
（1）赎回费：转出基金赎回费按转出基金的赎回费率收取，并按照《开放式证券投资基金销售费用管理规定》的要求将部分赎回费计入转出基金的基金财产。
转出确认份额=转出申请份额×转换确认比例
赎回费=Σ（转出明细确认份额×基金A基金份额净值×赎回费率）
（2）申购补差费：
①当基金A和基金B的申购费均为非固定费用时，申购补差费率指转入基金与转出基金的申购费率之差。当转入基金的申购费率高于转出基金的申购费率时，申购补差费为转入基金和转出基金的申购费差额，反之则不收取申购补差费。各基金的申购费率以转出确认金额（即转出确认份额×基金A份额净值）确定适用费率，具体以各基金的招募说明书及相关公告约定为准。对于通过直销柜台实施差别申购费率的养老金客户，计算申购补差费率时，基金的申购费率按照“除养老金客户之外的其他投资者”的申购费率计算。
申购补差费率=基金B的申购费率-基金A的申购费率
申购补差费=（转出确认金额-赎回费）×申购补差费率/（1+申购补差费率）
②当基金A或基金B的申购费为固定费用时，
申购补差费=基金B的申购费-基金A的申购费
如果基金B的申购费≤基金A的申购费，则申购补差费为0。
5.2 其他与转换相关的事项
（1）关于与本基金开通转换业务的相关基金及转换业务的具体规则，详见本基金管理人发布的最新相关公告。
（2）本基金管理人可根据实际情况调整转换业务规则并及时公告。
6 定期定额投资业务
（1）关于本基金定期定额投资业务的具体规则，详见本基金管理人发布的最新相关公告。
（2）本基金管理人可根据实际情况调整定期定额投资业务规则并及时公告。
7 基金销售机构
7.1 场外销售机构
7.1.1 直销机构
（1）直销中心
名称：上海东方证券资产管理有限公司
住所：上海市黄浦区中山南路109号7层-11层
办公地址：上海市黄浦区外马路108号供销大厦8层
法定代表人：宋雪枫
联系电话：（021）33315895
传真：（021）63326381
联系人：于莉
公司网址：www.dfham.com
（2）网上交易系统
网上交易系统包括基金管理人公司网站（www.dfham.com）、东方红资产管理APP、基金管理人
7.1.2 场外非直销机构
代销机构的具体名单请见基金管理人网站披露的基金销售机构名录。
基金管理人可根据有关法律法规的要求，选择其他符合要求的机构销售本基金，并在基金管理人网站披露本基金销售机构名录及相关信息。
7.2 场内销售机构
无。
8 基金份额净值公告/基金收益公告的披露安排
在开始办理基金份额申购或者赎回后，基金管理人应当在不晚于每个开放日的次日，通过规定网站、基金销售机构网站或营业网点，披露开放日的各类基金份额的基金份额净值和基金份额累计净值；在不晚于半年度和年度最后一日的次日，在规定网站披露半年度和年度最后一日的各类基金份额的基金份额净值和基金份额累计净值。
9 其他需要提示的事项
（1）本公告仅对本基金开放日常申购、赎回、转换及定期定额投资业务的有关事项予以说明。投资者欲了解本基金的详细情况，请仔细阅读刊登在本公司网站最新的基金合同、招募说明书、基金产品资料概要及相关公告等资料。
（2）基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定且对基金份额持有人利益无实质性不利影响的情形下，根据市场情况针对投资人定期或不定期地开展基金费率优惠活动。对于销售机构开展的基金费率优惠活动，请以销售机构的业务规则为准。
（3）基金管理人可在法律法规允许的情况下，调整本基金开放申购、赎回、转换及定期定额投资等业务的安排，并依照《信息披露办法》的有关规定在规定媒介公告。
（4）敬请投资者
（5）风险提示：基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。
（6）咨询方式：上海东方证券资产管理有限公司，客户服务热线：4009200808，公司网站：www.dfham.com。
特此公告。
上海东方证券资产管理有限公司
2022年5月30日
上海东方证券资产管理有限公司
关于旗下部分基金在直销平台开通
转换业务并开展费率优惠活动的公告
为满足广大投资者的理财需求，上海东方证券资产管理有限公司（以下简称本公司）决定在直销平台（含直销柜台及网上直销，下同）开通旗下部分基金相关份额的转换业务，并同步开展费率优惠活动。现将相关事项公告如下：
一、转换业务
1、自2022年6月1日（含）起，个人投资者可通过本公司直销平台办理东东方红稳添利纯债债券型发起式证券投资基金C类份额（基金代码：013168）、东方红ESG可持续投资混合型证券投资基金A类份额（基金代码：015102）、东方红ESG可持续投资混合型证券投资基金C类份额（基金代码：015103）的转换转入和/或转换转出业务，包括前述基金份额之间的相互转换业务，以及前述基金份额与下列基金份额之间的转换业务。
2、投资者办理相关基金转换业务时需符合转换业务的相关规则，转出基金需处于开放赎回状态，转入基金需处于开放申购状态，且单笔转换份额不得低于10份，转出和转入基金的金额限制以相关基金的最新业务公告为准。
二、费率优惠活动
1、个人投资者通过本公司直销平台办理东方红稳添利纯债债券型发起式证券投资基金C类份额、东方红ESG可持续投资混合型证券投资基金A类份额和C类份额的转换业务时，若原申购补差费率不为零，在原申购补差费率基础上实施4折优惠，如原申购补差费适用固定费用的，在原申购补差固定费用基础上实施4折优惠。
2、机构投资者通过本公司直销平台办理东方红稳添利纯债债券型发起式证券投资基金C类份额、东方红ESG可持续投资混合型证券投资基金A类份额和C类份额的转换业务时，若原申购补差费率不为零，在原申购补差费率基础上实施1折优惠，如原申购补差费适用固定费用的，在原申购补差固定费用基础上实施1折优惠。对于通过直销柜台实施差别申购费率的养老金客户，计算申购补差费率时，基金的原申购费率按照“除养老金客户之外的其他投资者”的申购费率计算。
如有疑问，投资者可通过以下途径了解或咨询详请：公司网站: http://www.dfham.com；公司客服热线: 400-920-0808。
风险提示：本公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。投资者投资于上述基金前应认真阅读最新的基金合同、招募说明书、基金产品资料概要及相关业务公告。基金投资需谨慎，敬请投资者注意投资风险。敬请投资者
关于东方红ESG可持续投资混合型
证券投资基金在网上直销平台开通
定投业务并开展费率优惠活动的公告
为更好地满足广大投资者的理财需求，上海东方证券资产管理有限公司（以下简称本公司）决定，自2022年6月1日（含）起在本公司网上直销平台开通东方红ESG可持续投资混合型证券投资基金（A类份额代码：015102；C类份额代码：015103，以下简称本基金）相关份额的定期定额投资业务，并开展本基金A类份额相关业务的费率优惠活动，现将有关事宜公告如下：
一、定期定额投资业务办理
自2022年6月1日（含）起，个人投资者可通过本公司网上直销平台办理本基金A、C类份额的定期定额投资业务，定投起点金额为10元（含），不设交易级差。
二、费率优惠活动
自2022年6月1日（含）起，本公司在网上直销平台开展本基金A类份额的费率优惠活动如下：
1. 个人投资者通过本公司网上直销平台定期定额申购本基金A类份额时，在原申购费率基础上实施4折优惠，如原申购费适用固定费用的，不参与本次费率优惠活动。
2. 个人投资者通过本公司网上直销平台将持有的东方红货币市场基金D类份额（代码007865）定期定额赎回转购至本基金A类份额时，在原申购费率基础上实施1折优惠，如原申购费适用固定费用的，不参与本次费率优惠活动。
三、重要提示
1. 本公告仅针对本基金相关份额开通定期定额投资业务并开展相关业务费率优惠活动相关事宜予以说明，投资者欲了解本基金的详细情况，请仔细阅读最新的基金合同、招募说明书、基金产品资料概要及相关公告等信息披露文件。
2. 风险提示：本公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金投资需谨慎，敬请投资者注意投资风险。敬请投资者
3. 如有疑问，投资者可通过以下途径了解或咨询详请：
（1）公司网站: http://www.dfham.com
本公告解释权归上海东方证券资产管理有限公司所有。