基金为什么估值偏差很大(基金估值和净值的偏差)

jijinwang
9月27日基金估值排行:医疗医药成大赢家,超跌反弹是否有持续性?
今天的行情很不错,虽然成交量不济,略有点美中不足,但各大指数全线涨超1%,算是最近以来表现比较不错的一天了。我们一起来看看,今天基金的估值表现情况!顺便来说说医药板块的行情是否还能延续!
一、指数的表现:
1、上证指数,上涨1.40%,站上3078关键位置;
2、深证成指,上涨1.94%;
3、创业板指,上涨2.23%,表现出色,出现二连阳!
4、科创50,上涨1.52%,回到976的支撑位之上;
5、沪深300,上涨1.45%;
6、上证50,上涨1.07%;
7、中证1000,上涨2.01%;
各大指数全线涨超1%,其中吴哥比较关注的创业板和中证1000皆涨超2%!
二、领涨板块
(只列出吴哥关注的部分)
1、医药,涨5.53%;
2、医疗,涨5.45%;
3、旅游,涨5.18%;
4、中药,涨4.25%;
5、新冠检测,涨3.94%;
6、预制菜,涨3.83%;
7、新冠治疗,涨3.82%;
8、酒,涨3.58%。
由此可以看出,今天上涨居前的板块,比较突出的是医药和医疗。
三、今日基金估值排名
1、天弘中证全指医疗保健设备与服务ETF联接,估值涨幅5.65%;
这是一只医疗类的指数基金。这只基金近一年的回撤达到近32%,今年来回撤达到28.68%!希望接下来医疗板块能够持续回血吧。
2、农银汇理创新医疗混合,估值涨幅5.64%;
这只基金的基金经理是梦圆,去年接手后还出了大新闻,因为接手后基金估值大幅回落,不过后来医疗医药走出了一波行情,但也就是从去年下半年到现在,医疗医药都是呈现整体回落的走势。
3、华安医疗创新混合,估值涨幅5.64%;
这只基金近一年的回撤幅度也超过了40%,可见回撤力度之大。
4、农银医疗保健股票,估值涨幅5.55%;
这只基金也是梦圆管理的。梦圆从业一年又214天,年化回报-31.68%,不知道这是她个人能力的问题,还是选错了行业?
5、中航新起航灵活配置混合,估值涨幅5.49%;
这只基金也是医药类基金。今年以来回撤23.34%,表现其实还算可以。
6、创金合信医疗保健股票,估值涨幅5.47%;
这只基金的基金经理是比较知名的皮劲松。不过近一年回撤也达到了37.32%。
7、易方达医疗保健行业混合,估值涨幅5.46%;
很明显,是医疗方向的。近一年回撤32.76%。
8、兴华创新医疗6个月持有混合发起,估值涨幅5.44%;
这是一只去年底成立的基金,成立以来的业绩是-32.31%!
9、平安中证医药及医疗器械创新指数发起式,估值涨幅5.42%;
这只基金也是去年底成立,目前回撤32.34%,没办法,跟踪的指数如此疲软。
10、上银医疗健康混合,估值涨幅5.41%;
这只基金近一年回撤33.77%,表现也不理想!
三、总结
1、今天估值排名靠前的全部都是与医疗医药相关的基金;
2、大健康基金自去年下半年以来就遭遇了一波几乎没有停歇的回落,许多基金的回撤幅度相当大;
3、医药医疗行业的整体估值水平几乎是近几年来最低的,因此有极佳的投资性价比;
4、受集采与美国政策影响,医疗医药等时不时还会有利空。不过这些利空也几乎被消化得差不多了,也总会常态化的。
5、医疗医药属于大消费中的必选消费,毕竟大家对于健康的关注度越来越高,因此,大健康板块的前景是一直都在的。医药从过去几年来看,都是有着穿越牛熊的能力,接下来也是如此!
6、今天医疗医药属于底部放量拉升,意义还是比较重要的,这里是底部的可能性较大,不过能否持续拉升,与大盘的整体走势相关,由于临近国庆长假,暂时不要有太高的预期!
以上供参考!
吴哥仍会把医药作为定投的首选!

1、基金净值和估值偏差较大说明什么?

不能说明任何问题,当日基金净值和第三方销售软件的估值两者没有必然关系。投资者不必每天白天看估值,到晚上看当日的净值即可,以当日公布的实际净值为准。

估值只是预估基金的持仓对象和比例,很可能基金经理早已经完成了调仓换股,因此这时候的估值就不准了,所以不必在意估值。

偏差较大说明该基金的持仓已经发生了变化,因为估值主要是根据基金公布的上季度持仓来进行计算的,。

2、估值偏差是什么意思?

估值偏差,代表的意思是净值按摊余成本法,为防止摊余成本法的估值误差引入影子定价法(市值法)。

当基金资产净值与影子定价的偏离达到基金资产净值的0.5%时,基金将进行调整。

例如:T日买入债券100元,利息3.65%,按摊余成本法七日年化收益为3.65%(未考虑管理费用),如果债券涨价从100元,涨到100.25元涨幅0.25%,如果仍按摊余成本法,七日年化利率为3.65%,如果卖出债券获利0.25%基金当天万份收益可以高达(1+25)元(理论上),七日年化收益可以增加13%。。

具体来看,所谓的摊余成本法,是指估值对象以买入成本列示,按票面利率或商定利率在其剩余期限内平均摊销,每日计提收益。

如果债券上市后出现溢价,基金按照“摊余成本法”计算净值,并抛出高收益的债券,会大幅提高基金当日收益,并折算出较高的年化收益,显然这个年化后的高收益是虚高的。

3、为什么基金的估值总比实际的低?

基金的估值总比实际的低是因为基金的估值是市场根据基金上一季度持仓报告,在盘中根据各持仓股票价格变化,动态估算出的价值,和基金的实际持仓情况不同,所以价格不一样。

估值更低,说明目前基金调仓换股效果比较好,在当前市场情况下取得了更好收益。

估值是根据以往|的业绩,结合当前走势预估总有出入,是正常的。而实际是动态的,是最新的。

估值是实时的它没有扣除管理费,所以比实际低

4、基金的净值估算为什么会有那么多差距?

因为基金估算净值是平台按照该基金近期的公告持仓做的估算,不是实际持仓。基金如果持仓有调整,就会出现估值偏差,调仓越多,偏差越大。

5、估值和收益对不上是什么原因?

基金的估值一般是第三方平台根据产品已公布的季报重仓信息去估算的净值,但基金运作中存在持仓的调整,与已披露的信息数据可能不一致,所以估值数据不一定准确,且不同的平台直接因为算法不同估值也会有所差别,故还需以基金公司公布的净值为准。