1、期权是什么意思？工作中的期权指什么？
雇员股票期权（employee stock option）是公司授予其雇员在本公司股票上的看涨期权，如果公司效益很好使其股票价格超过执行价格时，雇员可以通过行使期权，然后将所得股票按市场价格卖出得益。执行价格一般设成股票在授予使得价格，因此雇员股票期权在最初时是平价的。雇员股票期权常常延续10~15年之久。雇员股票期权方案主要由以下几个方面的特点：
1.有一段等待时间，在此期间期权是不能行驶的。这段等待时间可以延续长达4年；
2.在等待时间内，当雇员离开公司（志愿或非志愿）时，期权将会作废；
3.在等待时间（vesting period）之后，当雇员离开公司（志愿或非志愿）时，虚值期权将会作废，而且必须马上行使已经生效（vested）的实值期权；
4.雇员不允许出售这些期权；
5.当雇员行使期权时，公司将会发行新股票，并将其按执行价格卖给雇员。而不能直接获得现金，或者将期权卖给别人。这常常会使雇员期权的行使比类似的在交易所或场外交易的看涨期权要早。
一般无股息的期权是不会提前行使的（唯一的例外可能是当高管为了投票权儿拥有股票）。或者当相对较多的股息将被支付的情况下，行使期权才会是最优的。实际中，雇员提前行使期权的行为在各公司之间变化很大。一些公司具有不提前行使期权的文化，而在另外一些公司往往会在等待时间刚结束就马上行使期权，即使期权仅仅是实值。
期权是否会促进股权人与管理人员利益的一致
据估计，雇员股票期权在美国大约占高层管理人员报仇的50%，有时也被称为绩效工资。这一方面会使股权人和管理人员的利益一致；另一方面由于期权收益的不对称性，也会使之不一致。如有时可以重新定价从而导致了高管的获利与损失和股权人的联系更松散。同时由于经历掌握内部信息，可以影响结果和公布时间，这种能力会使他们做出不利于股权人利益的决策，或者是只谋求短期利益而忽略长期收益。如假设一个高管计划在3个月后行使很大数量的期权，那么对他来讲，他可以选择公布好消息的时间，甚至将一个季度的收入记到另一个季度，以便使股票价格在期权行使之前上涨。另一种可能性是如果在3个月后将会授予高管平值期权，那么高管也许会采取措施使股票价格在授予股票期权之前下跌，如倒填日期。目前针对这种问题的比较极端的做法是使高管在买入或卖出其公司股票之前，比如一个星期公布其意向。这回使市场对高管所做交易的原因作出自己的结论。
会计问题
新的会计准则是要求公司按股票期权的公平价值将其列为费用记在利润表中。新的会计准则的效果是在期权授予日对其定价，而且在利润表中列为费用的年度是给出期权的年份，此后无需再做定价。另一种方式与公司所做的其他衍生产品交易一样，即在每个财务年度末（或每个季度）都对期权重新定价，直到期权被行使或到有效期末。这种会计处理方式的不利之处是会在利润表中引入波动性。如果股票期权被重新定价的话，利润表的波动性很可能会降低，当公司生意好时，对管理人期权重新定价会降低收入，而当公司生意不好时，收入将会增加。
非传统期权方案
一是将期权的执行价格与其他的指数如标普500指数联系起来，这样的效果是只有当公司股票的表现好于指数的表现时，期权才会成为实值。另一种变形是将执行价格以某种预定的方式上涨，因此只有当股票价格至少提供某种收益时，期权才会成为实值。在有些情况下，盈利目标被预先制定，而只有当盈利目标被满足时期权才会生效。
定价
会计准则对公司以何种形式对雇员股票期权定价有很大的选择余地。常用的方法有：快捷而粗略的方法如预期寿命；二叉树方法；行使倍数方法；基于市场的处理方法。
预期寿命是指雇员行使期权或期权作废的平均时间，预期寿命可以大致地从记录雇员提前行使期权的历史数据来估计，并且反应等待期、雇员离开公司的影响以及雇员股票期权比普通期权更倾向于被提前行使的影响。然后利用布莱克斯科尔斯模型，并将期权的有效期设成预期寿命。不是很合理，因为这是美式期权。
二叉树方法在倒退计算时做以下调整，（1）期权是否已经生效；（2）雇员离开公司的概率；（3）雇员选择行使期权的概率。
行使倍数（exercise multiple）导致期权被行使的股票价格与执行价格的比率。一旦期权生效并且股票价格与执行价格的比率高出某一水平时，雇员将立即行使期权。期权的价格可由二叉树或者三叉树来计算。
基于市场的处理方法有提出向机构投资者出售同具有同样条款的期权；或者在市场上变卖与雇员期权实际实现收益相同的证券，还有采取荷兰式拍卖的。
行使雇员股票期权的影响：稀释效应
稀释效应并非发生在期权被行使的时刻。当市场上第一次得到有关授予股票期权的消息时，股票价格就已经被稀释。市场上已经预料到行使期权的这种可能性，并立即体现在股票的价格上。
倒填日期是指将文件的发行日期写成早于现在日期的来减少执行价格，并且仍然将期权当成平值期权的非法活动。所以学术研究表明在公司报告期权授予日前股票价格会倾向于下跌，而在授予日之后倾向于上涨。对这种非法活动的第一次审判是在2007年对博科通信系统公司。
约翰.赫尔《期权、期货及其它衍生品》
2、公司给员工的期权是什么意思？
期权是指,到未来的某个时间,可以以一定的价格购买公司的股权。是一种的预期奖励机制
3、公司给期权是什么意思? 不要说得像网上那样复杂,看不懂!简单明了些？
公司把公司的股份给员工，但是这个股份的所有权的获得是到一定的期限以后才行。
比如 给你公司百分之一的股份，但是条件是你自从签劳动合同时候起 得在公司连续工作满十年的时间 还有就是公司要求你达到什么目标 比如你今年的业务量 所谓的 期权就是姚达到一定的 条件 条件满足后就按照原先给的 许诺给股权你4、什么是期权股权？
期权股又称股票期权，是企业与管理人员签订的，赋予管理者在特定时期内按某一个预定价格购买本企业股票的行为，通常行权条件为服务期限或者达到某种业务指标。
股票期权的限制期，是约定高管在公司的服务时间，高管必须服务约定的年限，才能够有资格行权，获得股票，成功公司的股东。
限制性股票的禁售期，是高管行权后已经成为了公司的股东，但是会约定在约定的限制其内不得出售公司的股票。
如果高管在股票期权限制期内离开，是不能获得股票，成为公司股东的，而限制性股票的禁售期，只是限制股票出售的时间，并不影响高管的股东地位，离职了还是公司高管。
期权是指一种合约，该合约赋予持有人在某一特定日期或该日之前的任何时间以固定价格购进或售出一种资产的权利。
期权是一种权利：期权合约至少涉及购买人和出售人两方;期权赋予持有人做某件事的权利，但他不承担必须履行的义务，可以选择执行或者不执行该权利。
期权是一种合约，是金融产品的衍生工具，散户只要满足期权开通条件就能买卖期权，可以买涨买跌。比如说：投资者认为5月沪深300指数会下跌，那么就可以购买，5月的认沽期权。
按期权的交割时间划分：美式期权和欧式期权；
按期权的权利划分：看涨期权和看跌期权。
股权：
就是指股东权利，比如说：A投资者持有某公司20的股份，那么他就占有这个公司20%的股权，属于公司的大股东，可根据股权的占比，行使自己的权利。
广义的期权包含了股权。比如公司实施股权激励，目的就是为了留住核心人才，然后实施的一种长期股权激励。当员工有了股权后，自己的收益就会和股价挂钩，所以就会和公司共同发展
5、进入公司给期权，这个期权怎么理解？
期权就是一定的服务期限，甚至一定的业绩才可以兑现或者企业回购。
但是，然后期权都是有条件的，这个条件要注意。
还有就是答应给的期权是不是给，有的答应好的东西最后不一定兑现。
6、拥有公司期权有什么好处？
公司期权是一种权利，是公司发行的一种有价证券，意思就是公司允许期权持有者在未来特定时间和特定价位买进公司股票。
期权和股票的区别是：股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人发行的股份凭证，代表着其持有者（即股东）对股份公司的所有权。而期权是一种有价证券。
可以同时购买公司股票和拥有公司期权的。
7、什么叫期权股？
期权股又称股票期权，是企业与管理人员签订的，赋予管理者在特定时期内按某一个预定价格购买本企业股票的行为，通常行权条件为服务期限或者达到某种业务指标
8、股票期权是什么意思，有哪些风险？
股票期权 当交易的标的物不是房子而是股票或交易性开放式指数基金时，这种金融产品就叫“股票期权”。 股票期权风险 作为一种风险管理工具，股票期权相当于为投资者所持有的标的资产上一份保险。比如现在持有甲公司的股票，虽然现在情况还不错，但是担心股价下跌，造成亏损，就可以通过买入认沽期权为自己的股票上一个保险。这就相当于支付一笔权利金，获得了未来以约定的价格卖出甲公司股票的权利，如果将来股价下跌了，仍可以按照原来约定的价格卖出股票，规避了股价下跌的风险。 值得注意的是，个股期权交易还具有杠杆风险、价格波动风险等特定风险。
1、杠杆风险，个股期权交易采用保证金交易的方式，投资者的损失和收益都可能成倍方法，尤其是卖出开仓期权的投资者面临的损失总额可能超过其支付的全部初始保证金以及追加的保证金，具有杠杆性风险。
2、价格波动风险，投资者在参与个股期权交易时，股票现货市场的价格波动、个股期权的价格波动和其他市场风险都可能造成损失。
股票期权当交易的标的物不是房子而是股票或交易性开放式指数基金时，这种金融产品就叫“股票期权”。股票期权风险作为一种风险管理工具，股票期权相当于为投资者所持有的标的资产上一份保险。比如现在持有甲公司的股票，虽然现在情况还不错，但是担心股价下跌，造成亏损，就可以通过买入认沽期权为自己的股票上一个保险。这就相当于支付一笔权利金，获得了未来以约定的价格卖出甲公司股票的权利，如果将来股价下跌了，仍可以按照原来约定的价格卖出股票，规避了股价下跌的风险。值得注意的是，个股期权交易还具有杠杆风险、价格波动风险等特定风险。
1、杠杆风险，个股期权交易采用保证金交易的方式，投资者的损失和收益都可能成倍方法，尤其是卖出开仓期权的投资者面临的损失总额可能超过其支付的全部初始保证金以及追加的保证金，具有杠杆性风险。
2、价格波动风险，投资者在参与个股期权交易时，股票现货市场的价格波动、个股期权的价格波动和其他市场风险都可能造成损失。
9、什么是期权？期权有什么特点？
基础：
定义：
期权是一种金融合约，该合约给投资者在给定日期（到期日）以规定价格买入（投资者买入看涨期权）或者卖出（投资者买入看跌期权）某项资产的权力，投资者可以自由选择是否行使该项权力。
分类：
根据其类型，期权可以分为看涨期权与看跌期权。根据是否可以在交易市场内交易，期权可以分为场内期权与场外期权。根据其执行日期，期权可以分为欧式期权、美式期权与亚式期权。
损益：
对于期权的买方来说，购入期权的最大损失为购买时的权力金，最大收益则理论上无上限；而对于期权的卖方来说，卖出期权的最大损失理论上无上限，最大收益为期权的权力金。所以期权卖方一般是专业的投资机构，个人投资者一般只做期权买方。
案例：
电影《大空头》是一部经典的期权产品教科书：
场内期权：
电影中，两个30岁的美国年轻人，加米麦（Jamie Mai）和查理莱德利（Charlie Ledley）在自家车库成立康沃尔资本管理公司。最初，的账户上有11万美元。
当时资本市场相信一家名为第一资本的公司在给信用较差的美国人做风险定价的方面，比其他公司做的更好。但2002年7月，监管机构质疑第一资本在发放贷款方面并不是真的比其他公司更聪明，只是在隐藏亏损方面做的更好。市场认为监管机构发现了第一资本的问题，其股票价格两天内下跌60%。
但在接下来的六个月，第一资本继续以惊人的速度增长营业利润，并声称自己没有任何违规违法，而且公告说公司持有的200亿美元次级贷款组合没有出现任何特别的损失。尽管公司表现的很努力，但股票价格还是没有起色。
就在这个时候。加米和查理开始对该公司进行研究，在进行了详细调研之后，加米说“我们得出的结论是，他们或许是骗子，但很有可能不是”。换句话说，加米认为该公司的业绩和经营绩效更可能是真的。
在坏消息公布后的六个月里，第一资本股价在30美元附近窄幅波动，看起来很稳定。但这个稳定性掩盖了一个严重的不确定性，每股30美元显然不是正确的价格，监管机构调查的结果只存在两种可能性：要么发现第一资本欺诈，股票变的一文不值；要么被发现没问题，那样的话，第一资本股票会回到暴跌以前的水平，也就是每股60美元左右。
他们选择押注第一资本没有问题，购买了行权价为40美元的第一资本股票认购期权，这个期权的价格为3美元。监管机构对第一资本的调查应该在几个月内就会有结果，如果调查最后发现第一资本没问题，股价会涨回60美元，他们就可以以40美元的价格买入价值60美元的股票；如果发现该公司确实存在欺诈，股价会下跌，那样，他们最多就赔掉3美元的期权购买价。
当时，查理和加米买入了2.5万份第一资本认购期权，共花费7.5万美元。他们的最大潜在损失是7.5万美元，但潜在收益在理论上是无限的。
不久之后，第一资本的问题得到了澄清，监管机构宣布该公司不存在欺诈。随即，股价飙升，康沃尔资本管理公司7.5万美元认购期权的升值到57.5万美元。这笔投资收益6.6倍，使康沃尔资产从11万美元变成了60多万美元！
场外期权：
电影中，基金经理 Michael Burry 发现美国的次级债打包产品（CDO）有很大的泡沫，他觉得这个资产未来有崩盘的风险，他就向他基金公司的老板表示要做空CDO。
因为在美国并不存在场内的可以做空 CDO 的期权衍生品。Michael Burry 就到找摩根斯坦利，雷曼兄弟等这些同行，一共定制了十几亿美金的关于 CDO 的场外看空期权。
后来美国次贷危机爆发，CDO 崩盘了，因为 Michael 持有了看跌期权，大赚了很多钱。
期权是一种权利，合约一般规定期权持有人在某一特定时间或该日之前的任何价格购进或出售一种资产的权利。
题主您好，愉小编很高兴能为您解答～
期权（Option），可视为是期货和选择权的合称。
其中，选择权是一种可交易的衍生金融工具（Derivative），根据某项资产（如股权、股票指数或期货）在未来某一时间段的价格，确定期权交易中买家的权利和卖家的义务。
简单而言，期权就是一种在一定期限内的交易选择权，赋予了持有人一种按照约定价格买或卖的权利。这里，愉小编想要提醒一点的是期权是权利，而不是义务，持有人可以根据实际决定要不要行使这个权利。
期权具零和博弈（Zero-sum game）的特征，“零和博弈表示所有博弈方的利益之和为零或一个常数，即一方有所得，其他方必有所失”。
期权又可分为看涨期权（Call Option）和看空期权(Put Option)。看涨期权的拥有者有权利、但没有义务，在约定的期间，以约定的价格，买下标的商品。看空期权的拥有者有权利、但没有义务，在约定的期间，以约定的价格，卖出标的商品。看涨期权通常仅在执行价格低于相关资产的市场价值时行使，而看跌期权通常仅在执行价格高于市场价值时行使。
就期权的投资风险而言，一般说来，期权的卖方所承担的风险要高于期权的买方。因为理论上讲期权卖方所承担的损失是无限的。而期权买方所承担的损失仅仅局限于自己所交纳的权利金。期权的风险程度一般来说低于期货，高于股票、基金、债券、贵金属等投资。
期权的基本功能是通过对冲操作减少风险带来的损失，期权还能够应用于套利交易或避险交易，下面以看涨期权为实例加以详细解释。
“例如A卖空一手股票，为了防止该股票上涨导致损失，A向B买入一笔看涨期权。假设目前价格为每手100元，该期权规定，当三个月后，A有权以130元的价格向B购买该股票一手的数量。假如到时市场价格涨到了150元每手，A可行使该期权，B必须按期权价格（130元）把该股票一手（B手上已有，或从市场买入）转卖给A，A的利润是20元（150-130）再减去期权费用（期权金）；但如果到时市场价格只涨到了110元，A有权放弃该期权（即不行使期权），B无权强制对方履约，A的损失仅是当初支付的期权费用。”
10、请问期权是什么？
期权，是指一种合约，源于十八世纪后期的美国和欧洲市场，该合约赋予持有人在某一特定日期或该日之前的任何时间以固定价格购进或售出一种资产的权利。期权定义的要点如下:
1、期权是一种权利。期权合约至少涉及买家和出售人两方。持有人享有权利但不承担相应的义务。
2、期权的标的物。期权的标的物是指选择购买或出售的资产。它包括股票、政府债券、货币、股票指数、商品期货等。期权是这些标的物"衍生"的，因此称衍生金融工具。值得注意的是，期权出售人不一定拥有标的资产。期权是可以"卖空"的。期权购买人也不一定真的想购买资产标的物。因此，期权到期时双方不一定进行标的物的实物交割，而只需按价差补足价款即可。
3、到期日。双方约定的期权到期的那一天称为"到期日"，如果该期权只能在到期日执行，则称为欧式期权;如果该期权可以在到期日及之前的任何时间执行，则称为美式期权。
4、期权的执行。依据期权合约购进或售出标的资产的行为称为"执行"。在期权合约中约定的、期权持有人据以购进或售出标的资产的固定价格，称为"执行价格"。
期权其实并不复杂，无非就是买一个未来的权力。拿玉米期权举例，我们约定两个月后有权以2000元的价格购买玉米，就是一个看涨期权合约了。
这和期货合约不同的是，期货合约意味着两个月后无论玉米是什么价格，我们都必须用约定的价格，也就是2000元去购买，哪怕到时候跌到1000元以下。而看涨期权赋予买方的仅仅是权力，当玉米价格跌得很厉害的时候，我们可以选择弃权，这张合约就作废了。我们有权力而无义务。也就是相当于，可以“耍赖”。
但如果玉米价格远远高于2000的时候，我们可以行使我们的权力，按照约定好的2000的价格买入。使得自身有选择的余地。
那是不是期权就一定要优于期货？
并非如此，如果期权严格优于期货的话，就没有期货市场了。因为期权赋予持有者左右逢源，见风使舵的权力，故而期权的价格是不低的。期权的卖方，也就是期权的义务方，不收取相当的期权费的话，何必要接受这样一种“不平等条约”呢。
相当于上面例子中与我们约定两个月后无论玉米是什么价格，都按约定价格2000卖玉米给我们。卖方因为是要承担无限大的风险的，所以必定会收取我们一定的“订金”，也就是权利金，并且这笔“订金”是逾期不退的。
假如说我们付出的“订金”是500元，如果后市玉米的价格跌到1900的话，我们就会放弃行权，我们所付的500元“订金”也就全部损失掉了。